PENGUJIAN EFISIENSI PASAR BENTUK SETENGAH KUAT DI BURSA EFEK INDONESIA
ABSTRAK: Tujuan dari
penelitian ini adalah
untuk mengetahui efisiensi
pasar bentuk setengah
kuat di Bursa Efek
Indonesia. Penelitian ini
menggunakan metode observasi
non participant yaitu dengan
mengambil data pada
Bursa Efek Indonesia.
Data yang digunakan
adalah abnormal return perusahaan
yang melakukan pengumuman
dividen selama tahun
2013 dan memperoleh data sebanyak
177 perusahaan dengan 195 peristiwa. Hasil pengolahan data menggunakan uji
t-test menemukan hasil bahwa
terdapat 5 peristiwa yang
terbukti signifikan secara
statistik, hal tersebut mengindikasi pasar kurang mendukung efisiensi
pasar bentuk setengah kuat, sehingga dapat
disimpulkan bahwa pasar
tidak bereaksi terhadap
pengumuman dividen dan
hipotesis penelitian ini ditolak.
Penulis: Luh Putu Kartika
Dewi, Luh Gede Sri Artini
Kode Jurnal: jpmanajemendd140729
